קצבה מזכה, קצבה מוכרת והפטור על הקצבה: שלושה מושגים ואיך הם מתחברים

מי שמתקרב לפרישה פוגש שלושה מונחים שנשמעים דומים ומתנהגים אחרת: קצבה מזכה, קצבה מוכרת והפטור על הקצבה. הם מגיעים מסעיף 9א לפקודת מס הכנסה ומטופס 161ד של רשות המסים, והם קובעים כמה מהקצבה החודשית יישאר נטו. בכתבה הזאת נסביר מה כל מונח אומר לפי ההגדרה הרשמית, איך הפטור מחושב, למה פיצויים שנמשכו בפטור במהלך הקריירה והיוון בפרישה יוצאים מאותו מאגר, ולמה ההחלטה בקיבוע זכויות היא כמעט חד-פעמית. את הטופס עצמו ואת ההחלטה של כל אחד מבני הזוג הסברנו במדריך על קיבוע זכויות; כאן המערכת שמאחוריו. אין כאן חישוב אישי ואין המלצה. את החשבון עושים עם הנתונים שלכם, בשיתוף יועץ מס מוסמך, גורם חיצוני.

מה זו קצבה מזכה?

לפי הפקודה, קצבה מזכה היא סך כל הקצבאות שאדם מקבל, למעט קצבה מוכרת. טופס 161ד מפרט מאילו משלמים היא מגיעה: קופת גמל, קרן פנסיה, מעסיק לשעבר בפנסיה תקציבית וחברת ביטוח (ביטוח מנהלים), וגם קצבת אובדן כושר עבודה. שני סוגי קצבה לא נכללים: קצבת שאירים וקצבה מוכרת. קצבת אזרח ותיק מביטוח לאומי אינה ברשימה.

המילה "מזכה" אומרת את העיקר: זו הקצבה שמזכה בפטור. הפטור נמדד מול תקרה חודשית, תקרת הקצבה המזכה, שלפי רשות המסים עומדת בשנת 2026 על 9,430 ש"ח לחודש. קצבה גבוהה מהתקרה נהנית מהפטור רק עד התקרה; מה שמעבר חייב במס כהכנסה רגילה.

מה זו קצבה מוכרת, ולמה היא יוצאת מהכלל?

קצבה מוכרת היא, בלשון הפקודה, החלק בקצבה שמשולם מקופת גמל לקצבה (שאינה קרן ותיקה) ושמקורו ב"תשלומים פטורים". תשלומים פטורים הם כספים שכבר שילמו מס בדרך פנימה: הפקדות מעסיק שחויבו במס כשכר בגלל חריגה מהתקרה, הפקדות עובד שעלו על התקרות שזיכו בהטבה, הפקדות עצמאיות שלא נדרש בעדן זיכוי או ניכוי, וגם סכומים שיחיד הפקיד לקופת גמל להשקעה והעביר אחר כך לקצבה.

ההבדל המעשי גדול. לפי סעיף 9א(ב1), קצבה מוכרת שמקבל מי שמלאו לו 60 פטורה ממס, בלי קשר לגיל הפרישה, בלי תקרה ובלי לגעת בפטור של הקצבה המזכה. היא לא נספרת בסך הקצבאות המזכות ולא מקטינה את מה שנשאר לפטור. זאת הסיבה שבתכנון פרישה חשוב לדעת איזה חלק מהצבירה שלכם מקורו בתשלומים פטורים, ולדאוג שהוא רשום ככזה אצל הקרן.

איך מחושב הפטור על הקצבה?

הפטור הוא אחוז מתקרת הקצבה המזכה, ומי שהגיע לגיל הזכאות זכאי לו על הקצבה המזכה שלו. "גיל הזכאות" הוא גיל הפרישה או הגיל שבו התחלתם לקבל קצבה מזכה, לפי המאוחר. האחוז גדל בפעימות שנקבעו בפקודה: לפי רשות המסים, בשנת 2026 הוא 57.5% מהתקרה, כלומר עד 5,422 ש"ח לחודש פטורים ממס; לפי הפקודה הוא יעלה ל-62.5% בשנת 2027 ול-67% משנת 2028 ואילך.

אבל האחוז הזה הוא הגרסה המלאה, למי שלא ניצל כלום קודם. הפקודה מסתכלת על הפטור כעל סכום הון אחד, שרשות המסים מכנה "סכום ההון הפטור" או "סל הפטור". הוא שווה לאחוז הפטור כפול התקרה כפול "מכפיל ההמרה להון", שהוא 180 (מספר החודשים ב-15 שנה). את הסל הזה אפשר לנצל בשלוש דרכים: כפטור חודשי על הקצבה, כפטור על מענקי פרישה שנמשכו, או כפטור על היוון. כל שימוש באחת מקטין את השתיים האחרות.

איפה נכנסים הפיצויים?

לפי סעיף 9א(ג), כשמחשבים את הפטור מביאים בחשבון מענקי פרישה פטורים שקיבלתם בעד 32 שנות העבודה שקדמו לגיל הזכאות. המענקים האלה מוצמדים, מוכפלים במקדם שהפקודה קובעת ומופחתים מסל הפטור. המקדם עצמו נגזר מנוסחה שבפקודה (היחס בין חלק מהסל לבין תקרת המענק הפטור לשנת עבודה כפול 32), והוא גדול מאחד. כלומר כל שקל שנמשך בפטור "שווה" יותר משקל אחד בסל. לכן משיכת פיצויים בפטור ממס עשויה להשפיע על הפטור על הקצבה בעתיד. מה לעשות עם הפיצויים ברגע העזיבה הסברנו במדריך על פיצויים במעבר עבודה אחרי 50.

ואיך מתחבר ההיוון?

היוון הוא קבלת סכום חד-פעמי במקום חלק מהקצבה. לפי סעיף 9א(ה), סכום כזה פטור ממס עד גובה הסל, או עד מה שנשאר ממנו אחרי המענקים, ומה שהוונתם בפטור מקטין את הפטור החודשי שנשאר: הסכום המהוון מחולק ב-180 ויורד מהפטור לחודש. יש לזה שעון: את הבקשה להיוון בפטור צריך להגיש לפקיד השומה לא יאוחר מ-90 יום מהיום שבו קיבלתם לראשונה פטור על הקצבה, וטופס 161ד מזכיר שאחרי 90 הימים האלה אי אפשר עוד לשנות את ההחלטה לגבי ההיוון.

וכאן שוב קצבה מוכרת מתנהגת אחרת: היוון של קצבה מוכרת לא פטור במסגרת הסל, אבל לפי סעיף 9א(ה), בנוסח הפקודה לשנת 2026, המס עליו חל רק על מרכיב הרווח, בשיעור של 15%.

למה ההחלטה בקיבוע היא חד-פעמית?

כי שלושת השימושים בסל נקבעים יחד, בטופס אחד, במועד אחד. בטופס 161ד מצהירים על המענקים הפטורים של 32 השנים, על היוונים שנעשו בעבר, מבקשים היוון בפטור לעתיד אם רוצים, ובוחרים איך לייחס את ההגדלות העתידיות בשיעור הפטור. אחרי שהאישור יוצא, הגוף המשלם מנכה מס לפי החלוקה שנקבעה, והחלון של 90 הימים נסגר. זה לא אומר שאין חריגים, אבל תכנון טוב לא נשען עליהם.

מה זה אומר למשפחה בגיל 55 עד 65

שלושה דברים מעשיים. הראשון: לכל אחד מבני הזוג יש סל משלו, היסטוריית מענקים משלו וגיל זכאות משלו. את הפרישה מתכננים יחד, אבל המספרים נבדקים אצל כל אחד בנפרד. השני: את העבר אוספים עכשיו. טפסי 161 ממעסיקים קודמים ואישורים על היוונים הם מה שיקבע כמה נשאר בסל, ואת זה עדיף לדעת לפני שמחליטים על הפיצויים הבאים ולא אחרי. השלישי: כסף שמקורו בתשלומים פטורים, ובכלל זה קופת גמל להשקעה, הוא מסלול נפרד עם פטור משלו מגיל 60, ולכן שווה לדעת מראש איזה חלק מהצבירה שייך לשם. איך זה מסתדר אצלכם רואים במספרים שלכם, בשיתוף יועץ מס מוסמך, גורם חיצוני. כך נראה תכנון פרישה אצלנו.

מקורות

• פקודת מס הכנסה, סעיף 9א: הגדרות "קצבה מזכה", "קצבה מוכרת", "גיל הזכאות", "תקרת הקצבה המזכה", "תשלומים פטורים", "מכפיל ההמרה להון"; סעיפים קטנים (ב), (ב1), (ג), (ה), (ז). נוסח נקרא ב-21.10.2026.
• רשות המסים, טופס 161ד, בקשה לקיבוע זכויות לפי סעיף 9א (נוסח 1.2026): הערות 1, 2, 4, 7 עד 10, חלקים ב' עד ה'. נקרא ב-21.10.2026.
• רשות המסים, לוח עזר לחישוב מס הכנסה ממשכורת ושכר עבודה לשנת 2026 (מעודכן לאפריל 2026): תקרת קצבה מזכה 9,430 ש"ח, שיעור פטור 57.5%, פטור מרבי 5,422 ש"ח לחודש.
• רשות המסים, מדריך למילוי טופס 161ד לשנת 2026.

בואו נעשה סדר